Хмара Google перемагає AWS, Azure у третьому кварталі, коли битва зі ШІ загострюється

Цього тижня лазер Уолл-стріт зосередився на хмарних обчисленнях, Google випередила своїх конкурентів у зростанні, що є ключовою ознакою для інвесторів того, що інтернет-компанія завойовує позиції у сфері штучного інтелекту.

компанії Google Хмарний бізнес, який включає інфраструктуру, а також підписку на програмне забезпечення, зріс на 35% порівняно з аналогічним періодом минулого року в третьому кварталі до 11,35 мільярда доларів, прискорившись з 29% у попередній період.

Amazon Веб-сервіси, які залишаються лідером ринку, зросли на 19% до 27,45 мільярдів доларів США, що робить його більш ніж удвічі більшим, ніж Google Cloud, але розширюється приблизно вдвічі меншими темпами. На другому місці Microsoft заявила, що дохід від Azure та інших хмарних сервісів зріс на 33 відсотки порівняно з роком раніше.

Цього тижня п’ять із шести технологічних компаній із оборотом у трильйони доларів повідомили про результати, зокрема виробник чіпів штучного інтелекту. Nvidia як крайній. Amazon, Alphabet і Microsoft звітують одночасно, надаючи інвесторам уявлення про те, як розвиваються хмарні війни.

«Хоча Alphabet часто критикували як Johnny-one-note за його залежність від цифрової реклами, швидке зростання Google Cloud почало диверсифікувати доходи компанії», — пишуть аналітики Argus Research, які рекомендують купувати частку. звіт 31 жовт.

Довгий час хмара була поглиначем грошей для Google, але це вже не так.

У третьому кварталі Google повідомила про рентабельність хмарних операцій у розмірі 17% після отримання прибутку минулого року. «Це справді перевершило очікування», — сказала цього тижня CNBC Мелісса Отто, керівник відділу досліджень технологій, медіа та телекомунікацій Visible Alpha. Вона сказала, що не впевнена, чи зможе компанія підтримувати такий рівень прибутковості.

Протилежна історія склалася в Amazon, яка протягом тривалого часу покладалася на AWS для отримання більшої частини загального прибутку.

Операційна маржа AWS за третій квартал склала 38%, що аналітики Bernstein назвали «вражаючим» показником. Керівники обережно підходили до прийому на роботу та припинили надання менш популярних послуг AWS. Крім того, на початку 2024 року Amazon подовжила термін корисного використання своїх серверів з п’яти років до шести, ця зміна збільшила операційну маржу на 200 базисних пунктів, або на 2 відсоткові пункти.

Microsoft цього тижня він почав надавати інвесторам точніші показники публічної хмари Azure. Коли компанія повідомляла про зростання доходу від Azure в минулому, це число включало продажі послуг мобільності та безпеки та програмного забезпечення для аналізу даних Power BI. Корпорація Майкрософт, яка є головним інвестором у творця ChatGPT OpenAI, отримує великий поштовх від служб ШІ.

«Попит продовжує бути вищим, ніж наші доступні потужності», — сказала Емі Худ, головний фінансовий директор Microsoft під час телефонної розмови про прибутки компанії.

Хоча зростання Azure у поточному кварталі дещо сповільниться, Худ сказав, що воно має прискоритися в першій половині 2025 року, «оскільки наші капітальні інвестиції створюють збільшення доступної потужності штучного інтелекту для кращого задоволення зростаючого попиту».

Amazon бачить схожу динаміку.

«Я думаю, що майже всі сьогодні мають менше можливостей, ніж у них є попит, і насправді це переважно бренди, які є тією сферою, де компанії можуть використовувати більше пропозиції», — сказав генеральний директор Amazon Енді Джессі під час звіту про прибутки своєї компанії.

Щоб зменшити вагу, Amazon певною мірою покладається на власні процесори на додаток до графічних процесорів (GPU) Nvidia. Джассі сказав, що клієнти виявляють інтерес до Trainium 2, чіпа другого покоління компанії для навчальних моделей.

«Ми багато разів поверталися до наших партнерів-виробників, щоб виробляти набагато більше, ніж ми спочатку планували», — сказав він.

Зараз Google працює над шостим поколінням власних тензорних процесорів для ШІ. Генеральний директор Сундар Пічаї сказав аналітикам, що проводить час з командою TPU.

«Я не міг бути в захваті від прогресивної дорожньої карти, але все це дозволяє нам планувати майбутнє наперед і справді створювати для нього оптимізовану архітектуру», — сказав він.

Рік тому корпорація Майкрософт представила власний чіп хмарного штучного інтелекту Maia. Компанія почала використовувати чіпи Maia для живлення власних служб, але поки що не надала їх клієнтам для оренди, сказав представник.

Цього тижня аналітики DA Davidson заявили, що вони не вважають це битвою, яку Microsoft може виграти проти Amazon і Google. Вони мають нейтральний рейтинг Microsoft.

Оракуляка загалом посідає четверте місце серед компаній хмарної інфраструктури США, очікується, що в грудні опублікує квартальні результати. У своєму останньому звіті Оракул повідомляється, що дохід від хмарної інфраструктури зріс на 45% до 2,2 мільярда доларів США порівняно з 42% зростанням у попередньому кварталі.

Oracle нещодавно уклала партнерські відносини зі своїми трьома найбільшими хмарними конкурентами, щоб зробити свої бази даних доступними в їхніх службах. Голова правління Ларрі Еллісон заявив, що під час нещодавніх дзвінків щодо доходів «пришвидшить зростання нашого бізнесу баз даних у наступні роки».

ГОДИННИК: Отто: Масштаб хмарного бізнесу Alphabet і витрати на інфраструктуру ШІ будуть критичними